Rapport

Time for a Second Electricity Market Reform?

The ongoing transformation of the Swedish electricity supply system has caused considerable concerns about the design of the electricity market. The key issue dealt with in this report is whether the current electricity market arrangements are fit for purpose when a significant or even dominating part of total electricity supply in Sweden and several neighbouring countries will be based on wind and solar power. In other words: Is it time for another electricity market reform?

The ongoing transformation of the electricity supply system implies a rapidly increasing proportion of intermittent power, in the form of wind and solar power. These technologies have two unique features. One is that variable costs are close to zero. Thus, whenever a wind or solar power plant can produce, it produces at a lower cost than any conventional power plant, except some CHP.  The other is that the level of output depends on nature and is more unpredictable than the output of conventional power plants.

These characteristics of wind and solar power have created concerns about the financial viability of conventional power plants and thus about the security of supply of the future electricity supply system in Sweden. Does this mean that a revision of the current electricity market design is needed? The conclusion put forward in this report is that several minor changes of the rules and regulations of the electricity market indeed are needed, while there is no immediate need for major changes.

However, it cannot be ruled out that some major changes of the electricity market design will have to be considered in the future. This would probably amount to replacing the current strategic reserve, “effektreserven”, with an extended capacity mechanism, preferably a Nordic rather than a Swedish capacity mechanism.

Nyheter

Asoos Rasool med stort engagemang för FoU

Vid senaste mötet i Energiforsks forskningsråd för elnät, vindkraft och solel valdes Asoos Rasool från Mälarenergi till ny ordförande. Rådet är energibranschens arena för diskussioner, prioriteringar och beslut om finansiering av gemensam FoU.

13 nov 2017 - Kraftöverföring med sol- och vindkraft


Kompetensöverföring mellan generationer

Årets konferens om vibrationer i kärnkraften var en utmärkt möjlighet för överföring av kompetens mellan olika generationer. Ett intressant program varvades med möten och diskussioner mellan allt från pensionerade nestorer till nybakade ingenjörer från kärnkraftverk, tillverkare, forskningsinstitutioner och konsultföretag.

9 nov 2017 - Vattenkraft och kärnkraft


Förbereder energisektorn för den digitala utvecklingen

Nu startar Energiforsk ett nytt projekt kring digitalisering i energisektorn. Syftet är att förbereda aktörerna inom energiområdet för de möjligheter som öppnas med den ökade digitaliseringen och samtidigt visa på ett antal utmaningar.

25 okt 2017


Spännande samverkan

Energiforsk kommer att samverka med Grön Bostad Stockholm och Smart City Sweden för att utveckla innovationer kring affärer, teknik och hållbara städer.

18 okt 2017 - Värme, kyla och kraftvärme


Nytt verktyg för kostnads-nyttoanalys i vattenkraften

Forskningsprogrammet Kraft och liv i vatten håller utbildningar för de som arbetar med vattenkraftens miljöfrågor på företag och myndigheter.

13 okt 2017 - Vattenkraft och kärnkraft


Nyhetsarkiv

Ladda ner

Om rapporten

Rapportnummer

2017:402

Författare

Lars Bergman